Tiếng Việt
English
1. Bearish là gì?
Bearish là thuật ngữ dùng để chỉ xu hướng giá giảm thấp hơn mức giá trung bình trong lịch sử của thị trường hay 1 coin/token nào đó trong một khoảng thời gian nhất định. Thị trường bearish là thị trường mà phe bán hoàn toàn áp đảo phe mua, làm thị trường giảm giá từ 20% trở lên trong một thời gian dài.
Người ta thường mô tả thị trường bearish bằng những khái niệm như "tâm trạng tiêu cực," "áp lực bán," hoặc "đảo chiều." Trong thị trường crypto, điều này có thể xuất hiện khi có tin tức xấu, lo ngại về kinh tế, hoặc khi có sự yếu đuối trong xu hướng tăng giá trước đó.
Thuật ngữ này có ý nghĩa tiêu cực vì người ta kỳ vọng rằng thị trường sẽ giảm giá trị, điều này có thể đồng nghĩa với tổn thất lớn cho các nhà đầu tư.
Bearish ngắn hạn
Bearish ngắn hạn xuất hiện khi giá của một tài sản giảm trong một khoảng thời gian ngắn, thường là vài ngày hoặc vài tuần. Những yếu tố ngắn hạn như tin đồn, sự kiện ngắn hạn, hoặc biến động thị trường có thể tạo ra tình trạng bearish này. Trong trường hợp này, những nhà đầu tư có thể sử dụng chiến lược ngắn hạn để kiếm lời từ việc giảm giá, chẳng hạn như bán ra để chốt lời hoặc mở lệnh ngắn để kiếm lời từ giảm giá.
Bearish dài hạn
Bearish dài hạn mô tả tình trạng giảm giá kéo dài qua một khoảng thời gian dài hơn, thường là từ vài tháng đến vài năm. Các yếu tố dài hạn như thay đổi trong nền kinh tế toàn cầu, chính trị, hoặc sự yếu đuối trong cơ sở tài chính có thể tạo ra tình trạng bearish dài hạn. Trong trường hợp này, nhà đầu tư có thể xem xét chiến lược chuyển đổi các đầu tư sang tài sản an toàn hơn hoặc giảm tỷ trọng đầu tư rủi ro để bảo toàn vốn trong thời gian dài.
Những loại bearish này đều mang đến cơ hội và thách thức riêng, và quyết định chiến lược đầu tư thích hợp thường phụ thuộc vào mục tiêu và kỳ vọng đầu tư cụ thể của từng nhà đầu tư.
2. Đặc điểm của thị trường bearish
Giảm giá liên tục:
Một trong những đặc điểm chính của thị trường bearish là sự giảm giá liên tục của tài sản. Giá có xu hướng giảm mạnh và thậm chí có thể tạo ra các chuỗi đỏ (các thanh giảm) trên biểu đồ giá.
Thị trường tiêu cực:
Thị trường bearish thường xuất hiện với tâm trạng tiêu cực và lo ngại trong cộng đồng đầu tư. Tin đồn tiêu cực, thông tin kinh tế không lợi hoặc sự yếu đuối trong các chỉ số thị trường có thể tăng cường tâm trạng bearish.
Tăng điểm Volatility (Biến động):
Biến động thị trường thường tăng cao trong môi trường bearish. Sự không chắc chắn và áp lực bán có thể tạo ra sự dao động lớn trong giá, tạo điều kiện cho các biến động nhanh chóng và không dự đoán được.
Áp lực bán (Selling Pressure):
Nhà đầu tư thường có xu hướng bán ra tài sản để chốt lời hoặc tránh lỗ khi thị trường bearish. Sự gia tăng áp lực bán có thể làm giảm giá giảm và đẩy thị trường xuống.
Tăng giới hạn lệnh bán:
Trong thị trường bearish, có thể thấy sự tăng lên của giới hạn lệnh bán. Những lệnh bán giới hạn này có thể tạo ra mức giá kháng cự, làm tăng khả năng giảm giá khi giá tiếp cận mức đó.
Downtrend:
Thị trường bearish thường diễn ra trong bối cảnh xu hướng giảm giá (downtrend). Các đỉnh và đáy giá thường giảm dần theo thời gian, và mức hỗ trợ có thể bị phá vỡ.
Những đặc điểm trên có thể giúp nhà đầu tư nhận diện và hiểu rõ về tình hình thị trường bearish, từ đó đưa ra quyết định đầu tư phù hợp.
3. Các chỉ báo giao dịch crypto khi thị trường bearish
3.1. Đường trung bình động (MA)
Đường trung bình động (MA) một cách giúp lọc nhiễu và làm dịu những biến động giá phức tạp trở nên mượt hơn giúp bạn quan sát xu hướng thị trường tốt hơn.
Có hai loại MA là đường trung bình động đơn giản (SMA) và đường trung bình động hàm mũ (EMA). Trong thị trường giá xuống, khi đường MA ngắn hạn cắt xuống dưới đường MA dài hạn, điều này thường báo hiệu một xu hướng giảm.
Khi đường MA ngắn hạn cắt xuống dưới đường MA dài hạn có thể báo hiệu một xu hướng giảm. Sự giao nhau này hoạt động như một tín hiệu giảm giá.
3.2. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI)
Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) là một chỉ báo động lượng được sử dụng để đo tốc độ và sự thay đổi của biến động giá. Nó có thể giúp các nhà giao dịch xác định các điều kiện mua quá mức hoặc bán quá mức trên thị trường, điều này có thể báo hiệu sự đảo chiều hoặc thay đổi xu hướng tiềm năng.
RSI được tính theo công thức sau:
RSI = 100 – (100 / (1 + RS))
Trong đó RS (Sức mạnh tương đối) là mức tăng trung bình chia cho mức giảm trung bình trong một khoảng thời gian xác định (thường là 14 ngày).
Giá trị RSI trên 70 cho biết tình trạng quá mua, trong khi giá trị dưới 30 báo hiệu tình trạng quá bán. Trong một thị trường giảm giá, chỉ số RSI vượt qua mức 70 có thể cho thấy các cơ hội bán tiềm năng.
3.3. Dải Bollinger
Dải Bollinger là tập hợp các đường được vẽ xung quanh biểu đồ giá, trong đó một đường biểu thị đường trung bình động và hai đường còn lại biểu thị độ lệch chuẩn trên và dưới đường trung bình động. Những điều này giúp các nhà giao dịch xác định các giai đoạn có biến động cao và khả năng đảo chiều.
Dải Bollinger được tính theo các công thức sau:
Dải trên = Đường trung bình động + (Độ lệch chuẩn * 2)
Dải dưới = Đường trung bình động – (Độ lệch chuẩn * 2)
Trong một thị trường giảm giá, việc giá phá vỡ dưới dải Bollinger phía dưới có thể báo hiệu các cơ hội bán hàng tiềm năng.
3.4. Đường trung bình động hội tụ phân kỳ (MACD)
Chỉ báo Đường trung bình động hội tụ phân kỳ (MACD) là một công cụ phổ biến khác được sử dụng để xác định những thay đổi xu hướng tiềm năng và sự thay đổi động lượng. Nó bao gồm hai đường: đường MACD và đường Tín hiệu, được tính bằng cách sử dụng các đường EMA của các khoảng thời gian khác nhau.
Đường MACD được tính bằng cách trừ EMA 26 ngày khỏi EMA 12 ngày. Đường tín hiệu là đường EMA 9 ngày của đường MACD. Khi đường MACD cắt xuống dưới đường Tín hiệu, nó sẽ tạo ra tín hiệu giảm giá, đây có thể là dấu hiệu của một xu hướng giảm tiềm năng.
3.5. Chỉ báo Stochastic Oscillator
Chỉ báo Stochastic Oscillator là một chỉ báo động lượng so sánh giá đóng cửa của một tài sản với phạm vi giá của nó trong một khoảng thời gian xác định. Nó có thể giúp các nhà giao dịch xác định các điều kiện mua quá mức và bán quá mức, cũng như khả năng đảo ngược xu hướng.
Chỉ báo Stochastics có hai dòng (%K và %D) được tính như sau:
%K = (Giá đóng cửa hiện tại – Giá thấp nhất) / (Giá cao nhất – Giá thấp nhất) * 100
%D = SMA 3 ngày của %K
Trong thị trường giảm giá, hãy tìm đường %K cắt xuống dưới đường %D khi chỉ báo dao động trên 80, báo hiệu các cơ hội bán hàng tiềm năng.
3.6. Đám mây Ichimoku
Đám mây Ichimoku là một chỉ báo toàn diện cung cấp cái nhìn sâu sắc về xu hướng thị trường, mức hỗ trợ và kháng cự cũng như các tín hiệu giao dịch tiềm năng. Nó bao gồm năm dòng (một số dựa trên các khái niệm tương tự như đường trung bình động): Tenkan-Sen, Kijun-Sen, Senkou Span A, Senkou Span B và Chikou Span.
Đám mây Ichimoku được tính toán bằng nhiều công thức cho mỗi dòng trong số năm dòng. Trong một thị trường giảm giá, việc giá phá vỡ dưới đám mây có thể báo hiệu các cơ hội bán hàng tiềm năng.
3.7. Thoái lui Fibonacci
Fibonacci thoái lui là một công cụ phổ biến được sử dụng để xác định các mức hỗ trợ và kháng cự tiềm năng dựa trên chuỗi Fibonacci . Nó có thể giúp các nhà giao dịch xác định các điểm đảo chiều tiềm năng trong xu hướng thị trường giảm giá.
Để tính mức thoái lui Fibonacci, nhà giao dịch cần xác định điểm cao và điểm thấp đáng kể trên biểu đồ giá. Sau đó, họ có thể áp dụng tỷ lệ Fibonacci (23,6%, 38,2%, 50%, 61,8% và 78,6%) cho chênh lệch giữa điểm cao và điểm thấp để xác định các mức hỗ trợ và kháng cự tiềm năng.
3.8. Khối lượng giao dịch
Thanh volume giao dịch là một chỉ báo thiết yếu giúp các nhà giao dịch đánh giá sức mạnh của xu hướng thị trường. Trong một thị trường giảm giá, khối lượng giao dịch tăng trong xu hướng giảm có thể báo hiệu áp lực bán mạnh và xác nhận xu hướng giảm.
Người dùng có thể theo dõi khối lượng giao dịch trên các sàn giao dịch và tìm kiếm khối lượng ngày càng tăng trong các xu hướng giảm. Khối lượng cao hơn trong xu hướng giảm có thể xác nhận xu hướng giảm.
3.9. Chỉ báo khối lượng cân bằng (OBV)
Chỉ báo khối lượng cân bằng (OBV) là một công cụ dựa trên khối lượng tích lũy giúp nhà giao dịch xác định xu hướng bằng cách đo áp lực mua và bán. Nó có thể đặc biệt hữu ích trong một thị trường giảm giá để xác nhận xu hướng giảm hoặc phát hiện khả năng đảo chiều xu hướng.
OBV được tính bằng cách cộng khối lượng vào những ngày tăng giá và trừ đi khối lượng vào những ngày giảm giá. Trong thị trường giảm giá, hãy quan sát OBV di chuyển cùng hướng với giá, xác nhận xu hướng giảm. Nếu OBV bắt đầu phân kỳ so với giá, nó có thể báo hiệu khả năng đảo ngược xu hướng.
3.10. Chỉ báo giao động ADX
Chỉ báo giao động ADX là một chỉ báo đo lường sức mạnh của xu hướng thị trường. Nó có thể giúp các nhà giao dịch xác định xu hướng giảm giá mạnh và các cơ hội giao dịch tiềm năng.
ADX được tính bằng cách sử dụng giá trị trung bình của chỉ số chuyển động định hướng (DMI) (dựa trên mức giá cao nhất và thấp nhất trước đó) trong một khoảng thời gian xác định, thường là 14 ngày. Giá trị ADX trên 25 cho thấy xu hướng mạnh, trong khi giá trị dưới 20 cho thấy xu hướng yếu.
4. Chiến lược giao dịch khi thị trường bearish
Đa dạng hóa danh mục đầu tư:
Kể cả thị trường đang đi xuống hay thị trường đang đi lên, mỗi nhóm tài sản đều có mức độ biến động khác nhau. Việc đa dạng hóa danh mục đầu tư giúp các bạn có thể lựa chọn những đồng coin/token tiềm năng nhất trong từng nhóm coin, giúp giảm thiểu ảnh hưởng của biến động giá trong một lĩnh vực cụ thể. Nếu một phần của danh mục không phát triển tốt, các loại tài sản khác có thể bảo vệ giá trị tổng cộng của danh mục.
Đảo lệnh (Short Selling):
Short selling là chiến lược chuyển động giá giảm, nơi nhà đầu tư mở lệnh bán trước với hy vọng giá sẽ giảm và sau đó mua lại ở mức giá thấp hơn để chốt lời. Tuy nhiên, short selling có rủi ro cao và đòi hỏi sự quản lý rủi ro cẩn thận.
Giữ tài sản an toàn (Safe-Haven Assets):
Chuyển đầu tư sang các tài sản an toàn như vàng, đô la Mỹ hoặc các loại tài sản có tính chất bảo toàn giá trị trong thời kỳ không chắc chắn.
Lệnh Stop loss và Take profit:
Sử dụng lệnh stop loss để giảm thiểu rủi ro khi giá giảm. Ngược lại, lệnh take profit có thể được sử dụng để chốt lời khi giá đạt được mục tiêu dưới.
Hạn chế giao dịch và giảm đòn bẩy:
Hạn chế số lượng giao dịch và giảm đòn bẩy để giảm thiểu rủi ro. Thị trường bearish có thể làm tăng rủi ro và mức đòn bẩy lớn có thể tăng nguy cơ mất vốn.
Tìm cơ hội đầu tư mới:
Đôi khi thị trường bearish tạo ra cơ hội đầu tư mới. Các tài sản có thể bị đánh giá thấp hơn giá trị thực, tạo điều kiện cho việc mua vào với giá hấp dẫn.
Nhớ rằng, không có chiến lược nào là hoàn hảo trong mọi tình huống. Quản lý rủi ro và hiểu rõ thị trường là chìa khóa quan trọng khi giao dịch trong môi trường bearish.
5. Kết luận
Trong thị trường bearish, mặc dù giá giảm, nhưng cũng mang theo những cơ hội tăng giá khác nhau. Đa dạng hóa danh mục, sử dụng chiến lược bán khống, và duy trì danh mục tài sản an toàn có thể là những cách thông minh để tận dụng những thời điểm khó khăn. Đánh giá tỷ trọng đầu tư, theo dõi tin tức, và linh hoạt trong quyết định đầu tư là chìa khóa để nhà đầu tư tự tin đối mặt với thị trường bearish và khai thác cơ hội tăng giá.
Đọc thêm:
